Savaitės rinkų apžvalga (2025.02.17 – 2025.02.21)

Penktadienį stipriau kritę pagrindiniai JAV akcijų indeksai bendrai savaitę užbaigė taip pat fiksuodami neigiamus pokyčius. S&P 500 reikšmė per pastarąsias penkias sesijas krito 1,66%. Nuo metų pradžios indekso prieaugis sumažėjo iki 2,2%. JAV akcijas toliau lenkia Europa. Euro Stoxx 50 indeksas šiais metais yra ūgtelėjęs 11,8%. Pastarąją savaitę senajame žemyne išsiskyrė stipriau brangusios gynybos sektoriaus akcijos. Vokietijos „Rheinmetall” vertybiniai popieriai šoktelėjo 10%. Po gerokai pasikeitusios JAV pozicijos Ukrainos atžvilgiu, tikimasi, kad Europos šalys imsis ryžtingiau didinti investicijas į gynybą. Biržose netrūko ir daug dėmesio sulaukusių vykių. Walmart akcijos stipriau pigo po su lūkesčiais prasilenkusių šių metų prognozių. Rezultatais pasidalino didžiausias pagal valdomą turtą Europos bankas, o aktyvia prekyba toliau išsiskyrė Intel akcijos. Bendrove ir jos verslų įsigijimu domisi jos konkurentės. Savaitgalį rezultatais taip pat pasidalino ir W. Buffett kontroliuojama Berkshire Hathaway. Investicijų valdytoja paskutinį praėjusių metų ketvirtį toliau didino grynųjų rezervus, nors į portfelį įtraukė ir iki šiol neturėtų bendrovių akcijų pozicijų.

Walmart rezultatai

Lūkesčius pranokusius rezultatus, tačiau nuvylusias prognozes paskelbė didžiausia JAV mažmeninės prekybos bendrovė Walmart. Kompanija per praėjusį ketvirtį uždirbo 0,66 USD pakoreguoto pelno, tenkančio vienai akcijai. Grynasis pelnas per metus mažėjo 0,24 mlrd. USD iki 5,25 mlrd. USD. Ketvirčio pajamos per metus paaugo apie 7 mlrd. iki 180,55 mlrd. USD. Tiek EPS, tiek pajamos nežymiai pranoko prognozes. Analitikai prognozavo, kad pardavimai sieks 180,01 mlrd., o EPS – 0,64 USD. Walmart prognozuoja, kad visų metų pakoreguotas EPS sieks 2,50 – 2,60 USD (analitikų prognozės – 2,76 USD). Walmart akcijų kaina per pastarąsias penkias prekybos sesijas krito net 8,9%. Tiesa, nuo metų pradžios akcijos vis dar pabrangusios 4,9% ir šiuo atžvilgiu lenkia pagrindinį JAV akcijų indeksą. Bendrovė rinkoje yra vertinama apie 760 mlrd. USD.

Remiantis Tipranks duomenimis, iš 28 analitikų sekančių Walmart, 27 rekomenduoja bendrovės „pirkti”, 1 – „laikyti”. Tikslinė rekomendacinė akcijos kaina siekia 112,15 USD, t.y. 18,3% aukščiau nei penktadienį biržos uždarymo metu fiksuota kaina (94,78 USD).

Amazon aplenkė Walmart

Nors Walmart toliau išlieka daugiausiai metinių pajamų gaunančia JAV ir viso pasaulio bendrove, tačiau skaičiuojant praėjusio ketvirčio rezultatą ji šią vietą pirmą kartą istorijoje užleido Amazon. Pastaroji per paskutinius tris praėjusių metų mėnesius sugeneravo 187,8 mlrd. USD siekiančius pardavimus. Walmart ketvirčio pajamos sudarė 180,5 mlrd. USD. vertinant metinius rezultatus Walmart dar išlaikė pranašumą. Bendros praėjusių metų Walmart pajamos siekė 681 mlrd. USD (5% augimas), o Amazon pardavimai sudarė 638 mlrd. USD (11% augimas). Remiantis FactSet duomenimis, analitikai vidutiniškai prognozuoja, kad šių metų Amazon pajamos sieks 700,8 mlrd. USD. Walmart pardavimai turėtų sudaryti 708,7 mlrd. USD. Walmart daugiausiai pajamų gaunančia JAV ir viso pasaulio bendrove tapo 2012 metais, kai aplenkė energetikos kompaniją Exxon Mobil.

Susidomėjimas Intel

Pastarąją savaitę JAV biržose išsiskyrė stipriau brangusios Intel akcijos. Jų kaina nuo mėnesio pradžios šoktelėjo beveik 30%. Nuo rinkos lyderių pastaraisias metais gerokai atsilikusios bendrovės įsigijimu jau kurį laiką domisi konkurentai. Vakar Wall Street Journal paskelbė, jog Intel konkurentės TSMC ir Broadcom domisi Intel įsigijimu. Abi bendrovės galėtų įsigyti dalį Intel verslo. Apie Intel susidomėjimą jau buvo skelbta praėjusiais metais. Bendrovės įsigijimu domėjosi ir Qualcomm. Pasak WSJ, derybos dar preliminarioje ir neformalioje stadijoje, o TSMC ir Broadcom jose nedalyvauja kartu. Intel vertė rinkoje gerokai atitrūko nuo pastarųjų bendrovių. Jeigu TSMC ir Broadcom kapitalizacijos viršija po 1 trln. USD, tai Intel rinkoje šiuo metu vertinama vos kiek daugiau nei 100 mlrd. USD. Intel gaunamomis pajamos lenkia Broadcom (53,1 mlrd. USD prieš 51,5 mlrd. USD), tiesa, pastaroji dirba pelningai, o Intel per praėjusius metus patyrė net 18,8 mlrd. USD nuostolių. Tuo tarpu TSMC gavo 90 mlrd. USD pajamų ir uždirbo 36,5 mlrd. USD pelno.

Berkshire Hathaway investicijos

W. Buffett kontroliuojama Berkshire Hathaway praėjusį ketvirtį toliau pardavinėjo bankų akcijas, tiesa, atidarė ir naujų įmonių akcijų pozicijų. Berkshire Hathaway paskelbė, jog per tris paskutinius praėjusių metų mėnesius toliau pardavinėjo Bank of America, Citigroup akcijas. Berkshire Hathaway per antrą praėjusių metų pusmetį bendrai valdomą Bank of America akcijų poziciją sumažino 34%. Vien per ketvirtą ketvirtį parduota 117,5 mln. banko akcijų. Metų pabaigoje Berkshire vis dar priklausė Bank of America akcijų, kurių vertė viršijo 31 mlrd. USD, tiesa, bendrai Berkshire valdė jau mažiau nei 10% visų banko vertybinių popierių. Tai reiškia, kad tolimesnių akcijų pardavimų, jeigu tokie būtų, bendrovė neturės pranešti taip greitai, kaip tą reikėtų padaryti valdant daugiau nei 10% paketą. Berkshire portfelyje atsirado ir naujų pozicijų. Investicijų valdytoja ketvirtą ketvirtį įsigijo gėrimų gamintojos 5,6 mln. Constellation Brands akcijų. Bendrovei priklauso tokie prekės ženklai, kaip Modelo, Corona ir kt. W. Buffett taip pat didino picerijų tinklo Domino’s Pizza, energetikos bendrovės Occidental Petroleum, kompanijų Pool, SiriusXM, Verisign pozicijas.

Nikola bankrotas

Liūdnai pagarsėjusi JAV elektromobilių gamintoja Nikola pateikė teismui prašymą įmonei iškelti bankroto bylą. Bendrovei nepavyko surasti pirkėjo, kuris ją norėtų įsigyti arba pritraukti investicijų tolimesnės veiklos vystymui. Pasak Nikola, teismui leidus bus skelbiamas aukcionas ir jo metu išparduodamas likęs įmonės turtas. Kompanijos akcijos praėjusią savaitę atpigo beveik 30%. Per pastarųjų metų laikotarpį jų kaina jau buvo kritusi 98%. Penktadienio dienos kainomis bendrovė buvo vertinama apie 32 mln. USD. Palyginimui, 2020 metais piko viršūnėje Nikola rinkos kapitalizacija buvo viršijusi net 30 mlrd. USD ir pralenkusi tokių gamintojų, kaip Ford ir kt. vertę. Nikola buvo sudariusi ir apie 2 mlrd. USD vertės bendradabiavimo sutartį su General Motors. Tiesa, Nikola taip ir nepavyko įgyvendinti tikslų. Bendrovės vadovas T. Milton 2022 metais buvo pripažintas kaltu dėl investuojų apgavimo. Nikola elektra varomus sunkvežimius pradėjo gaminti prieš kiek daugiau nei du metus, tačiau iki šiol jų pagamino tik apie 600. Nemaža dalis jų buvo atšaukti dėl defektų. Per pastarųjų metų laikotarpį bendrovė patyrė 634 mln. USD nuostolių.

Australijos centrinio banko posėdis

Australijos centrinis bankas per antadienį vykusį posėdį priėmė sprendimą mažinti bazines palūkanų normas. Jos sumažintos 0,25 proc. punkto iki 4,10%. Centrinis bankas pinigų politiką sušvelnino pirmą kartą per daugiau nei keturis metus. Palūkanos ties 4,35% lygiu buvo nuo 2023 metų lapkričio. Iki to laiko Australijos centrinis bankas normas buvo pakėlęs 13 kartų. Tokio sprendimo ekonomistai tikėjosi. Australijoje palūkanos pradėtos mažinti gerokai vėliau nei kituose regionuose. Praėjusį ketvirtį šalyje metinis infliacijos lygis krito iki 2,4%. Trečią praėjusių metų ketvirtį vartotojų kainų indekso augimo tempas sudarė 2,8%. Tikslinė riba – 2 – 3%. Australijos dolerio kursas JAV dolerio atžvilgius savaitę užbaigė sustiprėjęs nežymiai, t.y. 0,14%.

Europos rinkos

Vokietijos investuotojų nuotaikos

Gerėja Vokietijos institucinių investuotojų ir analitikų nuotaikos. Investuotojų pasitikėjimą ekonomika ir jos perspektyvas vertinančio ZEW indekso reikšmė šį mėnesį šoktelėjo iki 26 punktų, t.y. aukščiausio lygio nuo praėjusių metų liepos mėnesio. Investuotojai optimistiškai vertina būsimų rinkimų Vokietijoje rezultatų perspektyvas. Tikimasi, kad nauja vyriausybė sugebės padėti stagnuojančiai Vokietijos ekonomikai, kuri praėjusiais metais antrus metus iš eilės traukėsi. Dabartinė vyriausybė sausio mėnesį gerokai apkarpė ir šių metų ekonomikos augimo prognozes. Jos buvo sumažintos nuo 1,1% iki vos 0,3%. Kai kurios Vokietijos institucijos prognozuoja, kad šalies BVP trečius metus iš eilės patirs nuosmukį.

Jungtinėje Karalystėje ūgtelėjo infliacija

Buvo paskelbti Jungtinės Karalystės infliacijos duomenys. Metinis infliacijos lygis šalyje ūgtelėjo į pastarųjų metų aukštumas. Sausio mėnesį metinis infliacijos lygis sudarė 3%. Grudožio mėnesį šalyje metinis infliacijos lygis sudarė 2,5%. Atmetus energijos išteklių ir maisto kainų pokyčių įtaką, indekso reikšmė sausį per metus paaugo 3,7%, t.y. taip pat 0,5 proc. daugiau nei mėnesį prieš.

Euro zonos prekybos duomenys

Euro zonos prekybos balanso perviršis praėjusių metų gruodžio mėnesį siekė 15,5 mlrd. EUR. Prieš metus tą patį mėnesį buvo registruotas 16,6 mlrd. EUR prekybos deficitas. Euro zonos šalys per paskutinį metų mėnesį eksportavo prekių už 226,5 mlrd. EUR, t.y. 3,1% daugiau nei prieš metus. Importo apimtys siekė 211 mlrd. EUR. Jos buvo 3,8% didesnės nei 2023 metų gruodį. Bendrai euro zona per visus praėjusius metus eksportavo prekių, kurių vertė buvo 176,9 mlrd. EUR didesnė nei buvo importuota.

Gynybos sektoriaus akcijos

Praėjusią savaitę Europoje išsiskyrė brangusios gynybos sektoriaus bendrovių akcijos. Vokietijos Rheinmetall akcijos brango beveik 10%. Taip pat stipriau šoktelėjo Jungtinės Karalystės BAE Systems, Italijos Leonardo, Vokietijos Hensoldt, Švedijos Saab, Prancūzijos Thales bendrovių akcijų kainos. Po savaitgalį Miunchene įvykusios saugumo konferencijos, kur nustebino JAV pozicija, Europos valstybių vadovai rinkose į sutikimus Paryžiuje, nors svarbių susitarimų nepasiketa, tačiau tikimasi, kad Europos šalys imsis ryžtingiau didinti investicijas į apsaugą. Jeigu bendrai Europos Sąjungos šalys gynybai skiria apie 2% nuo bendro BVP, tai nemažai politikų mini apie didinimą bent iki 3%. Tokie galimi dar nepatvirtinti planai ir atsispindi finansų rinkose.

HSBC rezultatai

Didžiausias Europos bankas bankas HSBC pranešė rezultatus. Bankas per visus praėjusius metus uždirbo rekordinį banko istorijoje pelną prieš mokesčius. Jis siekė 32,3 mlrd. USD ir, lyginant su 2023 metais. išaugo net 6,5%. Nepaisant tokio rezultato, pelnas vis tiek buvo kiek mažesnis nei tikėtasi. Remiantis LSEG duomenimis, analitikų prognozių mediana sudarė 32,63 mlrd. USD. Bendros HSBC pajamos per metus nežymiai smuktelėjo ir sudarė 65,85 mlrd. USD (2023 metais sudarė 66,1 mlrd. USD). Jos 0,7 mlrd. USD, prasilenkė su lūkesčiais. Banko grynųjų palūkanų pajamos siekė 43,7 mlrd. USD. Šiais metais palūkanų pajamos turėtų siekti 42 mlrd. USD. HSBC akcijų po paskelbtų rezultatų stipriai nepasikeitė. Nuo metų pradžios banko akcijos jau apbrango 15,4%.

Norite pradėti investuoti? Atsidarykite investicinę sąskaitą!

• Patvirtinkite asmens tapatybę ir užpildykite investuotojo anketą čia.

Atsidarius vertybinių popierių sąskaitą turėsite prieigą prie Myriad capital investavimo platformos, kurioje galėsite investuoti į akcijas, obligacijas, ETF fondus ir kt. viso pasaulio rinkose.

Ekonominiai rodikliai ir kiti įvykiai

Laikas	///////		Rodiklis	Rezultatas	Prognozė///	Ankstesnis
Pirmadienis//
–			JAV akcijų biržos uždarytos – minima Prezidento diena	–	–	–
12:00			Euro zonos gruodžio mėn. prekybos balansas	15,0 mlrd.	15,0 mlrd.	12,9 mlrd.
Antradienis//
05:30			Australijos centrinio banko sprendimas dėl palūkanų	4,10%	4,10%	4,35%
12:00			Vokietijos sausio mėn. ZEW pasitikėjimo ekonomika indeksas	26,0	20,2	10,3
Trečiadienis//
03:00			N. Zelandijos centrinio banko sprendimas dėl palūkanų	3,75%	3,75%	4,25%
09:00			Jungtinės Karalystės sausio mėn. vartotojų kainų indeksas (metinis pokytis)	3,0%	2,8%	2,5%
21:00			Praėjusio FED posėdžio ataskaita	–	–	–
Ketvirtadienis
15:30			JAV vasario mėn. Filadelfijos gamybos sektoriaus indeksas	18,1	25,5	44,3
15:30			JAV bedarbių paraiškos per praėjusią savaitę	219 tūkst.	216 tūkst.	213 tūkst.
Penktadienis
09:00			Jungtinės Karalystės sausio mėn. mažmenininkų pardavimai (mėn./mėn.)	1,7%	0,3%	-0,3%
11:00			Išankstinis euro zonos vasario mėn. gamybos sektoriaus PMI indeksas	47,3	48,5	46,6
11:00			Išankstinis euro zonos vasario mėn. paslaugų sektoriaus PMI indeksas	50,7	51,5	51,3

Įmonių rezultatai

Data	Kompanija		Industrija		Rinkos kapitalizacija*		EPS prognozė		Praėjusių metų ketv. EPS
Pirmadienis
–	–		–		–		–		–
Antradienis
	Arista Networks, Inc.		Telekomunikacijos		138,12 mlrd.		0,51		0,59
	Cadence Design Systems, Inc.		IT		80,64 mlrd.		1,51		1,49
	Occidental Petroleum		Energetika		44,88 mlrd.		0,67		0,80
Trečiadienis
	HSBC Holdings plc		Finansai		198,10 mlrd.		1,41		1,45
	Analog Devices, Inc.		Technologijos		103,89 mlrd.		1,54		1,63
	Carvana Co.		Automobiliai		56,56 mlrd.		0,24		0,56
Ketvirtadienis
	Walmart Inc.		Mažmeninė prekyba		843,91 mlrd.		0,64		0,60
	Alibaba Group		Mažmeninė prekyba		284,72 mlrd.		2,84		2,40
	Booking Holdings Inc.		IT		165,77 mlrd.		35,75		32,00
Penktadienis
	United States Cellular Corporation		Telekomunikacijos		5,66 mlrd.		-0,09		-0,09

Šis rinkodaros pranešimas parengtas, remiantis marketwatch.com, reuters.com, finance.yahoo.com, bloomberg.com, investing.com, forexfactory.com, investopedia.com, cnn.com, forbes.com pateikta informacija. MC neatliko informacijos patikrinimo, todėl negarantuoja jos teisingumo, išsamumo ir pan. Tai nėra asmeninio pobūdžio investavimo rekomendacija, nes rinkodaros pranešimas parengtas, nevertinant konkretaus asmens investavimo tikslų, rizikos tolerancijos, finansinės būklės ir pan. Informacija atspindi MC nuomonę jos pateikimo momentu ir gali bet kada pasikeisti. MC neįsipareigoja atnaujinti rinkodaros pranešime pateiktos informacijos. Rekomenduojame prieš pasinaudojant rinkodaros pranešime pateikta informacija pasitarti su nepriklausomais finansiniais patarėjais. Ši informacija yra skirta potencialiems investuotojams, kuriems priimtina aukšta rizika, jie gali prarasti 100% investuoto kapitalo ir tai neturės reikšmingos įtakos investuotojo (jo šeimos) įprastam gyvenimui. Investuotojui, siekiančiam aukštesnės grąžos, turi būti priimtinas aukštas finansinės priemonės kainos svyravimas. Ši informacija neskirta asmenims, kurie siekia investuotos sumos apsaugos, garantuotos ir/ar aiškiai numatomos investicijų grąžos.