JAV
Praėjusi savaitė buvo itin palanki pagrindiniams JAV akcijų rinkos indeksams, o didžiausią įtaką tam turėjo aiškūs JAV prezidento rinkimų rezultatai ir Federalinio rezervo sumažintos palūkanų normos. Trumpas, užsitikrinęs pergalę rinkimuose, sukūrė stiprų Respublikonų mandatą, laimėdamas ne tik prezidentūrą, bet ir Senato kontrolę, o galbūt ir Atstovų Rūmų daugumą. Tai pašalino ilgai tvyrojusį politinį neapibrėžtumą ir paskatino rinkos dalyvių optimizmą.
Ekonomistai mano, kad Respublikonų pergalė gali atverti kelią mokesčių mažinimui ir reguliavimo švelninimui. Tokie žingsniai greičiausiai skatintų spartesnį ekonomikos augimą ir didesnius įmonių pelnus, o tai galėtų dar labiau pakelti akcijų rinkas. Kita vertus, rinkoje kyla ir tam tikros rizikos: galimas naujų tarifų įvedimas bei nerimas dėl didėjančios valstybės skolos gali kelti obligacijų pajamingumus ir apsunkinti investicijas į fiksuoto pajamingumo vertybinius popierius.
JAV obligacijų pajamingumai pradėjo kilti, nes Trumpo politika numato stipresnį ekonomikos augimą ir potencialią infliaciją. Trumpo planuojami mokesčių mažinimai ir fiskalinis stimuliavimas gali padidinti valstybės išlaidas ir biudžeto deficitą, o tai lemtų didesnį skolos lygį. Kad pritrauktų investuotojus, JAV vyriausybė kaip obligacijų emitentas turėtų siūlyti didesnę grąžą, kuri kompensuotų padidėjusią riziką. Tai savo ruožtu daro spaudimą obligacijų rinkai, ypač ilgalaikėms obligacijoms, nes investuotojai siekia didesnių palūkanų normų, atspindinčių naująją rizikos aplinką.
Praėjusią savaitę įvyko ir FED posėdis, kurio metu antrą kartą iš eilės priėmė sprendimą mažinti palūkanas. Jos sumažintos 0,25 proc. punkto iki 4,5– 4,75%. Tokiu sprendimu rinkos dalyviai prieš priešpaskutinį šių metų JAV centrinio banko posėdį neabejojo. FED pirmininkas J. Powell per spaudos konferenciją sulaukė nemažai klausimų apie naujai išrinkto JAV prezidento būsimos administracijos žadamų sprendimų įtakos ekonomikai ir tolimesniems FED sprendimams. FED vertinimu, artimiausiu metu administracijos sprendimai neturės įtakos pinigų politikos krypčiai. Rinkoje vertinama, kokią įtaką infliacijai D. Trump pažadai mažinti mokesčius, didinti tarifus galėtų turėti. J. Powell paklaustas, ar atsistatydintų iš užimamų pareigų, jeigu naujasis JAV prezidentas to paprašytų, atsakė, kad to nedarytų. D. Trump savo rinkimų kampanijoje buvo užsiminęs, kad JAV prezidentas turėtų turėti daugiau įtakos formuojant pinigų politiką. Tiesa, būtent D. Trump pirmos savo kadencijos metu J. Powell kandidatūrą į FED pirmininko poziciją ir nominavo.
Paskutinis šių metų FED posėdis vyks gruodžio 17 – 18 dienomis. Ateities sandorių biržose šiuo metu 64,9% tikimybė suteikiama FED sprendimui sumažinti palūkanas dar kartą 0,25 proc. punkto. 35,1% skiriama, kad palūkanos nebus mažinamos.
Tęsiasi trečio ketvirčio įmonių rezultatų skelbimo sezonas. Remiantis FactSet duomenimis, iki penktadienio ketvirčio ataskaitas buvo paviešinę 91% kompanijų, įtrauktų į pagrindinį JAV akcijų indeksą S&P 500. 75% pranešė geresnius nei tikėtasi EPS rezultatus. 60% kompanijų pajamos viršijo lūkesčius. Bendras rezultatus jau paskelbusių ir jų dar nepaskelbusių įmonių prognozuojamo pelno pokytis siekia 5,3%. Prieš prasidedant ketvirčiui buvo prognozuojama, kad augimas sudarys 4,3%. Tarp labiausiai lūkesčius pranokstančių sektorių yra komunikacijos. Sektoriaus kompanijų EPS pokytis siekia 23%, kai buvo laukiama 10,3% augimo. Nuvilia energetikos sektorius. Jame veikiančių įmonių EPS nuosmukis sudaro 25,2%, kai prognozuotas 19,1% nuosmukis.
S&P Dow Jones Indices paskelbė apie pokyčius viename iš pagrindinių JAV akcijų indeksų Dow Jones Industrial Average. Į indeksą yra įtraukta 30 kompanijų. Į Dow Jones bus įtrauktos bendrovių Nvidia ir Sherwin Williams akcijos. Nvidia pakeis savo konkurentę Intel, o Sherwin Williams – Dow Inc. Šie pakeitimai bus atlikti lapkričio 8 dieną. Pastarąjį kartą Dow Jones indekso pokyčiai įvyko vasario mėnesį, kai vaistinių tinklo valdytoją Walgreens Boots Alliance pakeitė Amazon.
JAV įmonės
W. Buffet kontroliuojama Berkshire Hathaway pranešė praėjusio ketvirčio rezultatus. Bendrovė per tris mėnesius gavo 93 mlrd. USD pajamų ir sugeneravo 12,9 mlrd. USD veiklos pelno. Pelnas iš investicijų vertės pokyčio siekė 20,5 mlrd. USD. Didžiausią dalį pajamų, t.y. 26,7 mlrd. USD, Berkshire gavo iš jai priklausančių draudimo bendrovių. Ketvirčio pabaigoje Berkshire Hathaway sukauptų grynųjų pinigų vertė sudarė 325 mlrd. USD, t.y. apie 48 mlrd. USD daugiau nei ketvirčio pradžioje. Berkshire toliau pardavinėjo Bank of America ir Apple akcijų pozicijas. Per metus Apple akcijų pozicija sumažinta 67,2% iki 69,9 mlrd. USD. Berkshire per ketvirtį taip pat neatliko savų akcijų supirkimo. Tai yra pirmas toks ketvirtis per pastaruosius 6 metus.
Stipriau šoktelėjo Palantir akcijos. Duomenų analitikos programinę įrangą kurianti bendrovė paskelbė ketvirčio rezultatus, kurie pranoko lūkesčius. Palantir per ketvirtį sugeneravo 726 mln. USD. Jos per metus išaugo 30%. Grynasis pelnas padvigubėjo, nuo 71,5 mln. USD prieš metus iki 143,5 mln. USD praėjusį ketvirtį. Lūkesčius pranoko ir bendrovės paskelbtos einamojo ketvirčio bei visų metų pajamos. Palantir prognozuoja, kad šio ketvirčio pajamos sieks 767 – 771 mln. USD (analitikų vidurkis – 741,4 mln. USD). Bendrovės vertinimu, visų metų pardavimai sudarys 2,805 -2,809 mlrd. USD.
Europa
Praėjusią savaitę senojo žemyno pagrindiniams indeksams sekėsi prasti. Investuotojų nuotaikas slopino nerimas dėl išrinktojo JAV prezidento Donaldo Trumpo prekybos politikos poveikio Europos ekonomikos augimui ir centrinių bankų sprendimams. STOXX Europe 600 indeksas sumažėjo 0,84%. Tarp didžiųjų indeksų labiausiai smuko Italijos FTSE MIB, praradęs 2,48%, Prancūzijos CAC 40 indeksas krito 0,95%, o Vokietijos DAX indeksas sumažėjo 0,21%. Jungtinės Karalystės FTSE 100 indeksas taip pat sumažėjo 1,28%.
Ekonominiai rodikliai
Europoje dėmesys krypo į posėdžiavusį Anglijos centrinį banką (BoE). Jungtinėje Karalystėje, kaip ir buvo prognozuojama, bazinės palūkanų normos buvo sumažintos 0,25 proc. punkto iki 4,75% lygyje. Rinkoje prieš šiandienos sprendimą tam buvo suteikiama didžiausia tikimybė. Už sprendimą mažinti palūkanų normą balsavo 8 BoE pinigų politikos komiteto nariai. 1 balsavo už sprendimą jų nekeisti. BoE palūkanų normas taip pat sumažino ir rugpjūčio mėnesį. Buvo pakoreguotos infliacijos prognozės. BoE vertinimu, kitais metais infliacija kils 0,5 proc. punkto ir pasieks piką ties 2,75%.
Norvegijos centrinis bankas nepakeitė palūkanų normų ir toliau paliko jas pastarųjų šešiolikos metų aukštumose, t.y 4,5%. Tai atitiko prognozes. Norges bankas indikavo, kad pinigų politikos laisvininimą turėtų pradėti tik kitais metais, t.y. gerokai vėliau nei JAV ar kitų Europos valstybių centriniai bankai. Anksčiau analitikai prognozavo, kad Norvegijoje palūkanos galėtų sumažintos dar šį gruodį, tačiau tokios prognozės po praėjusį kartą vyksuio centrinio banko pranešimo buvo pakoreguotos. Rugsėjo mėnesį metinis infliacijos lygis šalyje siekė 3% ir, lyginant su rugpjūčiu, išaugo 0,4 proc. punkto. Šiandien euro atžvilgiu stipriau brango Norvegijos krona. Tiesa, nuo metų pradžios jos kursas prieš eurą yra kritęs 5%.
Europos įmonės
Europos biržose išsiskyrė stipriau pigę Vokietijos bendrovės Hugo Boss vertybiniai popieriai. Nors pajamos, lyginant su ketvirčiu prieš metus, išliko stabilios ir siekė 1,03 mlrd. EUR, tačiau smuko pelnas. Veiklos pelnas krito 7% iki 95 mln. EUR, o grynasis pelnas mažėjo 12% iki 56 mln. EUR. Hugo Boss tikisi, kad išlaidų mažinimas padės vėl auginti pelningumą jau artimiausiais ketvirčiais. Tiesa, didelio augimo bendrovė nesitiki. Šiais metais bendras pajamų augimo tempas turėtų siekti 1 – 4%. Bendrovė susiduria su mažėjančia paklausa Kinijoje. Azijos – Ramiojo vandenyno regione pardavimai praėjusį ketvirtį krito 7%. Hugo Boss akcijos šiais metais atpigę 40%.
Airijos oro skrydžių bendrovė Ryanair Holdings paskelbė, kad praėjusio pusmečio pelnas, lyginant su praėjusių metų atitinkamu laikotarpiu, krito 18%. Per šešis pirmus metų mėnesius Ryanair pelnas siekė 1,79 mln. EUR. Prieš metus per pirmą pusmetį pavyko uždirbti 2,18 mlrd. EUR. Pajamos ūgtelėjo 1% iki 8,58 mlrd. EUR. Keleivių skaičius išaugo 9% iki 115,3 mln. 10% krito vidutinė skrydžio kaina, kuri praėjusį pusmetį vidutiniškai sudarė siekė 41,93 EUR.
Kitos rinkos
Buvo paskelbti Kinijos prekybos duomenys. Stipriai šoktelėjo eksporto apimtys. Kinija praėjusį mėnesį eksportavo prekių ir paslaugų už 12,7% daugiau nei atitinkamu laikotarpiu prieš metus. Remiantis Reuters apklausa, ekonomistai laukė 5,2% augimo. Spalio mėnesio šuolis buvo didžiausias nuo 2023 metų kovo mėnesio. Tuo tarpu importo apimtys krito 2,3%. Augo Kinijos eksportas tiek į JAV, tiek į Europos Sąjungos šalis. Į ES Kinijoje pagamintų automobilių apimtys praėjusį mėnesį per metus ūgtelėjo 11%.
Atsidarius vertybinių popierių sąskaitą turėsite prieigą prie Myriad capital investavimo platformos, kurioje galėsite investuoti į akcijas, obligacijas, ETF fondus ir kt. viso pasaulio rinkose.
| Laikas | /////// | Rodiklis | Rezultatas | Prognozė/// | Ankstesnis | |
| Pirmadienis// | ||||||
| – | – | – | – | – | ||
| Antradienis// | ||||||
| 05:30 |  | Australijos centrinio banko sprendimas dėl palūkanų | 4,35% | 4,35% | 4,35% | |
| 17:00 |  | JAV spalio mėn. ISM paslaugų PMI indeksas | 56,0 | 53,4 | 54,9 | |
| Trečiadienis// | ||||||
| 12:00 | | Euro zonos rugsėjo mėn. gamintojų kainų indeksas (mėn./mėn.) | -0,6% | -0,5% | 0,6% | |
| 16:30 | | JAV naftos atsargų pokyčiai per praėjusią savaitę | 2,1 mln. | 0,3 mln. | -0,5 mln. | |
| Ketvirtadienis | ||||||
| 14:00 | | Anglijos centrinio banko sprendimas dėl palūkanų | 4,75% | 4,75% | 5,00% | |
| 15:30 | | JAV bedarbių paraiškos per praėjusią savaitę | 221 tūkst. | 220 tūkst. | 216 tūkst. | |
| 21:00 | | FED sprendimas dėl palūkanų | 4,75% | 4,75% | 5,00% | |
| Penktadienis | ||||||
| 17:00 | | JAV lapkričio mėn. Mičigano universiteto vartotojų pasitikėjimo indeksas | 70,6 | 70,5 |
| Data | Kompanija | Industrija | Rinkos kapitalizacija* | EPS prognozė | Praėjusių metų ketv. EPS | ||||
| Pirmadienis | |||||||||
 | Vertex Pharmaceuticals | Farmacija | 122,85 mlrd. | 3,61 | 3,67 | ||||
| Palantir Technologies Inc. | IT | 93,07 mlrd. | 0,05 | 0,03 | ||||
| Antradienis | |||||||||
 | Ferrari N.V. | Auomobiliai | 111,99 mlrd. | 2,11 | 1,98 | ||||
| Apollo Global Management, Inc. | Finansai | 81,59 mlrd. | 1,66 | 1,55 | ||||
| Trečiadienis | |||||||||
| Novo Nordisk A/S | Farmacija | 499,55 mlrd. | 0,90 | 0,73 | ||||
| QUALCOMM Incorporated | Technologijos | 181,32 mlrd. | 2,01 | 1,59 | ||||
| Arm Holdings plc | Technologijos | 146,99 mlrd. | 0,08 | 0,36 | ||||
| Ketvirtadienis | |||||||||
| Arista Networks, Inc. | Telekomunikacijos | 121,40 mlrd. | 1,86 | 1,63 | ||||
| Airbnb, Inc. | Apgyvendinimas | 86,48 mlrd. | 2,17 | 2,39 | ||||
| Block, Inc. | Finansai | 44,52 mlrd. | 0,43 | 0,08 | ||||
| Penktadienis | |||||||||
| NRG Energy, Inc. | Energetika | 18,65 mlrd. | 1,71 | 1,62 | ||||
| Paramount Global | Medijos | 14,59 mlrd. | 0,40 | 0,30 |
Šis rinkodaros pranešimas parengtas, remiantis marketwatch.com, reuters.com, finance.yahoo.com, bloomberg.com, investing.com, forexfactory.com, investopedia.com, cnn.com, forbes.com pateikta informacija. MC neatliko informacijos patikrinimo, todėl negarantuoja jos teisingumo, išsamumo ir pan. Tai nėra asmeninio pobūdžio investavimo rekomendacija, nes rinkodaros pranešimas parengtas, nevertinant konkretaus asmens investavimo tikslų, rizikos tolerancijos, finansinės būklės ir pan. Informacija atspindi MC nuomonę jos pateikimo momentu ir gali bet kada pasikeisti. MC neįsipareigoja atnaujinti rinkodaros pranešime pateiktos informacijos. Rekomenduojame prieš pasinaudojant rinkodaros pranešime pateikta informacija pasitarti su nepriklausomais finansiniais patarėjais. Ši informacija yra skirta potencialiems investuotojams, kuriems priimtina aukšta rizika, jie gali prarasti 100% investuoto kapitalo ir tai neturės reikšmingos įtakos investuotojo (jo šeimos) įprastam gyvenimui. Investuotojui, siekiančiam aukštesnės grąžos, turi būti priimtinas aukštas finansinės priemonės kainos svyravimas. Ši informacija neskirta asmenims, kurie siekia investuotos sumos apsaugos, garantuotos ir/ar aiškiai numatomos investicijų grąžos.
“Myriad capital” investavimo programėlėje galite investuoti į akcijas, obligacijas, ETF ir kitas finansines priemones. Investavimo programėlė yra skirta visiems – nesvarbu ar esate patyręs ar pradedantysis investuotojas, investuojate aktyviai ar laikotės ilgalaikio investavimo strategijos. “Myriad capital” siekia, kad investavimas būtų suprantamas ir prieinamas kiekvienam investuotojui.